Celltrion集团以2099亿韩元出售武田制药的“亚太版权”超额投资回报
Celltrion集团2日表示,随着合并法人的成立,为了通过选择和集中建立正式的成长体制,将在2020年从跨国制药公司武田制药(以下简称武田)收购的亚太地区"Primary Care"事业权利中,除国内专门医药品外,时隔3年分期出售事业权。
此次事业权出售计划将除国内以外的亚太地区专门医药品(以下简称ETC)和亚太地区普通医药品(以下简称OTC)分别分割进行,其中ETC事业权合同首先签订。
相关事业权将出售给新加坡的全球健康管理专门私募基金CBC集团(以下简称CBC)。 为了此次收购事业权,CBC集团将设立名为HP Bidco 2 Limited的海外特殊目的公司(SPC),进行收购。 因此,ETC事业权转让合同由Celltrion APAC和CBC集团的特殊目的公司HP Bidco 2 Limited之间签订。
此次出售的ETC事业权收购当时的价值被定为约1380亿韩元,约占全部收购资产的46%。
对该事业权的总出售金额约为2099亿韩元,反映了收购Celltrion后亚太地区销售增长(3年平均地区销售增长率13%)、通过生产内在化实现主要产品的成本节约等Celltrion集团的事业协同效应带来的事业价值上升结果,综合考虑相关产品的改良新药开发潜力等后决定的。 Celltrion APAC计划根据合同在今年3月之前完成出售程序。
Celltrion集团在收购后的3年里,通过加强亚太地区的销售及事业效率化,不断提高事业价值的结果,与投资相比,留下了相当大的收益,并出售了该事业权,为综合Celltrion集中进行核心事业奠定了基础。
Celltrion集团计划,将Primary Care事业权中的核心资产"Nesina"、"Actos"(以上糖尿病治疗剂)、"Dalby"(高血压治疗剂)的国内事业权排除在此次出售对象之外,继续维持相关事业,不仅享受这些产品的国内销售收益,还将享受以相关产品为基础开发的改良新药的期待效果。
Celltrion集团在出售事业权的同时,还确保了亚太地区内的本月费和Nessina的独家供应权,可以期待追加稳定的收益。 负责集团内化学药品生产基地的Celltrion制药计划负责产品供应,快速完成正在进行的2种产品的国内生产,开始独家供应。
同时,对于正在进行出售程序的包括国内在内的亚太地区全体OTC事业权,为了与有力候选人进行详细协调,处于协商结束阶段,如果该合同完成,预计Celltrion集团的投资收益将进一步增加。
此次出售决定是根据Celltrion集团的核心事业集中化、投资利益早期回收等战略判断做出的,收购公司对各品种群的事业协同潜力与Celltrion集团的出售意志相吻合,因此迅速决定。
Celltrion集团相关人士表示:"此次事业权出售是以选择和集中的经营原则和根据投资利益早期回收确保资金流动性等综合Celltrion出台为起点,在面临正式增长的情况下做出的战略判断","追加确保了核心专门医药品的国内事业权和产品独家供应带来的稳定收益,以成功的出售结束了。"
他接着补充说:"确保的出售资金将用于加强新产品投资组合等,巩固Celltrion集团的可持续增长基础。"
